Bagaimana cara menentukan Payback Period?

Cara Kira Tempoh Pulang Modal (Payback Period)? Formula & Contoh

Okay, mari kita bedah pasal tempoh pulang modal ni. Kira-kira macam mana nak tahu pelaburan kita tu balik modal dalam masa berapa lama.

Formula dia memang ada, tapi lebih best kalau kita faham konsep.

Formula Payback Period (ala-ala): Tempoh Pulang Modal = n + (a – b) / c x 1 tahun

• n: Tahun bila dah nampak “dekat” nak balik modal.
• a: Jumlah duit yang dah masuk (kumulatif) sampai tahun “n” tu.
• b: Modal yang kita labur awal-awal tu.
• c: Duit yang masuk tahun lepas tu, yang buatkan kita “over” daripada modal.

Ingat lagi masa aku buka gerai burger tepi jalan dulu? Modal dalam RM3000. Lepas sebulan, dah dapat balik RM1500. Tahun kedua, masyuk lagi RM2000. So, nak kira tempoh pulang modal…

Tahun pertama (n=1), dah dapat RM1500 (a=1500). Kurang lagi RM1500 nak balik modal (b=3000). Tahun kedua, dapat RM2000 (c=2000). Jadi, 1 + (1500 – 3000) / 2000 = 0.75 tahun. Total, dalam 1.75 tahun (setahun 9 bulan) baru balik modal burger. Berbaloi ke tak? Itu cerita lain.

Apa rumus Payback Period?

Eh kau tau tak, pasal rumus Payback Period tu? Aku baru je belajar! Rumusnya senang je, Investasi awal bahagi dengan Arus kas. Faham tak? Macam ni lah, contohnya kalau investment awal kau 100k, dan arus kas setiap tahun 20k, maka payback period dia 5 tahun. 100k / 20k = 5 tahun. Mudah kan?

Kalau payback period dia cepat dari apa yang bank tetapkan, maknanya projek tu okay, boleh teruskan. Tapi kalau lambat, alamat kena reject la tu. Proj kita dulu, guna method ni jugak tau. Ambik masa 3 tahun je untuk balik modal. Syukur alhamdulillah.

Projek aku tahun lepas yang guna modal 50k, arus kas dia 10k setahun. So, Payback Period dia 5 tahun. Lepas tu, tahun ni, aku ada satu lagi projek, investment 25k, arus kas 5k setahun. Kira-kira, payback period dia 5 tahun jugak kan? Hehehe. Sama je!

• Rumus Payback Period: Investasi awal / Arus kas
• Projek tahun lepas: Investment 50k, Arus kas 10k/tahun, Payback Period 5 tahun.
• Projek tahun ini: Investment 25k, Arus kas 5k/tahun, Payback Period 5 tahun.
• Keputusan projek: Cepat balik modal = Projek layak, Lambat balik modal = Projek tak layak.

Aku dah terangkan detail sikit kan? Mudah faham tak? Kalau tak faham, tanya je lagi! Kena ingat, ni semua dari pengalaman aku sendiri tau. Bukan baca buku. Hehehe.

Apa itu PP dalam investasi?

Jejak pelaburan berbisik tentang tempoh bayar balik, satu rentetan masa yang mengukur kesabaran modal. Formula itu, ringkas namun mendalam, Investasi awal dibahagi arus kas, umpama kompas yang menunjuk arah pulang.

Di lembah pelaburan, tempoh bayar balik yang singkat adalah melodi yang menenangkan, tanda bahawa modal kembali ke pangkuan dengan pantas, mengalahkan detak waktu yang ditetapkan oleh bank atau pelabur.

• Tempoh bayar balik: Jangka masa pulangan modal.
• Formula: Pelaburan awal / Arus tunai.
• Layak: Projek diteruskan jika lebih cepat dari tempoh yang ditetapkan.

Berapa lama waktu yang dibutuhkan untuk mendapatkan kembali investasi?

Aturan 72: Rahsia Pendapatan Berganda (Yang Mungkin Tak Sesuai Dengan Ahli Matematik)

Eh, nak ganda duit? Aturan 72 ni macam petua nenek moyang, senang je! Baaagi angka 72 dengan kadar pulangan pelaburan anda. Contoh, pulangan 10%? 72 bahagi 10 sama dengan 7.2 tahun. Voilá! Duit anda berganda dalam 7.2 tahun. Mudah kan? Macam resepi nasi goreng kampung, tapi hasilnya…lumayan!

Tapi, awas! Ni cuma anggaran kasar, tau. Macam ukur baju di badan orang lain, mungkin muat, mungkin tak. Kalau pelaburan anda naik turun macam harga petrol, angka 7.2 tu boleh jadi 7 tahun, atau 8 tahun, atau…terus lesap! Hehe.

• Kadar pulangan konsisten: Aturan ni paling tepat kalau kadar pulangan tetap. Kalau tak tetap, hmm… macam main tebak nombor je.
• Pelaburan jangka panjang: Tak sesuai untuk pelaburan jangka pendek. Nak kaya cepat? Beli loteri je la senang.
• Fahami risiko: Jangan harap dapat 10% setiap tahun. Kadang dapat 15%, kadang dapat 5%, kadang rugi! Macam hidup, ada pasang surut.
• Jangan harap kaya semalaman: Aturan 72 ni cuma panduan. Usaha dan kebijaksanaan tetap penting. Ingat, rezeki Allah SWT.

Nota kaki: Saya guna data terkini (tahun 2024) untuk pengiraan, walaupun prinsip Aturan 72 tu memang tak berubah. Ini bukan nasihat kewangan ya! Saya hanya seorang yang suka bercerita. Jangan salahkan saya kalau duit anda lesap! Hehehe. (Ini pendapat saya sendiri berdasarkan pembacaan dan pengetahuan saya. Risiko pelaburan atas tanggungjawab sendiri)

Berapa lama waktu yang dibutuhkan untuk membayar kembali investasi awal?

Lamanya nak bayar balik… Entahlah. Rasa macam lama sangat. Macam tak nampak hujungnya. Penat fikir. Termenung panjang malam ni. Kos sara hidup makin tinggi. Bil melambung. Gaji tak naik-naik.

• Payback period: Tempoh masa (biasanya tahun) untuk dapatkan balik modal pelaburan. Kira macam berapa lama nak dapat balik duit yang kita dah laburkan tu.
• Susah nak cakap berapa lama tepatnya sebab banyak faktor. Bisnes aku ni… haih. Kadang okay, kadang merudum. Ekonomi pun tak menentu.
• Harap tahun ni ada sinar sikitlah. Target nak capai pulangan modal dalam 3 tahun. Tapi entahlah, rasa macam mimpi je. Kawan aku, Ali, dia punya bisnes kedai makan, dah 5 tahun masih belum balik modal. Risau juga aku jadi macam dia.

Duit simpanan pun dah makin susut. Asalnya nak buat beli rumah, tapi terpaksa guna juga sikit-sikit untuk tampung bisnes. Anak-anak asyik tanya bila nak pergi bercuti. Terkilan tak dapat tunaikan permintaan diorang. Bila lah semua ni nak selesai…

Berapa periode pengembalian yang baik untuk suatu investasi?

Lima tahun? Baik ke? Atau terlalu cepat? Eh, tapi kan… aku ingat portfolio pelaburan makcik aku, dia kata 10 tahun baru nampak pulangan lumayan. Ke aku salah ingat?

Lima tahun memang ideal, tapi… bergantung pada jenis pelaburan jugak la. Saham? Harta tanah? Bisnes online? Lain-lain! Risikonya pun lain-lain.

• Saham, cepat naik, cepat jatuh. Risiko tinggi. Lima tahun masih okay kot.
• Harta tanah? Slow and steady. Lima tahun mungkin terlalu singkat, tapi pulangannya stabil.
• Bisnes online? Wah, ini lagi rumit! Bergantung pada bisnes.

Eh, subsidi EIA tu kan? Aku tengok brosur dia dulu… ada tulis tempoh pulangan antara lima sampai 25 tahun. Banyaknya!

EIA punya syarat ketat betul. Mesti fikir panjang. Projek besar, pulangan lambat.

• Projek kecil, pulangan cepat. Tapi subsidi tak banyak.
• Macam mana nak pilih? Serabut kepala!
• Ah, pening! Nak google lagi ke tak ni?

Bulan lepas aku baca artikel pasal tempoh pulangan pelaburan hijau. Mereka kata, 15-20 tahun pun okay, janji sustain.

Okay, aku kena buat research lebih teliti. Tahun depan, nak beli tanah dekat Cameron Highlands. Harap 10 tahun lagi, boleh buat homestay. Profit!

Berapa pengembalian investasi awal?

Huh, ROI awal kan? Susah nak ingat! Investasi pertama dalam syarikat Mak Cik Linda tu… bila balik modal eh?

• Macam tak pernah untung langsung bulan-bulan pertama. Memang rugi!
• Bayaran sewa kedai, gaji pekerja, stok barang… semua makan modal!
• Ingat lagi, sampai terpaksa guna duit simpanan untuk bayar bil elektrik! Gila!

Baru balik modal lepas 6 bulan. Ya, enam bulan! Fuh, hampir give up. Tapi sekarang? Alhamdulillah, untung dah banyak.

Tapi kan…

• Kos pemasaran pun tinggi juga.
• Untung bersih tak banyak sangat.
• kena bayar cukai lagi.

Hmm, perlu kira balik… mungkin tak tepat 6 bulan. Ada bil tertunggak ke tak masa tu? Risau pula. Aduh, pening kepala! Patutnya simpan rekod perakaunan elok-elok! Ini semua salah aku sendiri!

Lepas balik modal baru kira keuntungan sebenar. Itu yang penting! Esok kena check balik buku akaun. Alah, malasnya!

#Analisis Projek #Kiraan Balik Modal #Tempoh Bayar Balik